секьюритизация

Президент РФ Владимир Путин поручил Банку России проработать вопрос развития рефинансирования и секьюритизации ипотечных кредитов, выданных на приобретение жилья на первичном рынке. Перечень поручений по итогам совещания «О социально-экономическом развитии Самарской области», состоявшегося 21 июля 2014 года, опубликован на сайте Кремля.

Ответственным за исполнение поручения назначена Эльвира Набиуллина, глава ЦБ РФ. Проработать вопрос рефинансирования и секьюритизации ипотеки Центробанку поручено в срок до 1 октября 2014 года.

Страхование рисков, связанных с обращением ипотечных ценных бумаг, будет повышать их качество, и регулятор постепенно начнет доверять этим ценным бумагам, стимулируя работу по секьюритизации сделок. Об этом заявил Анатолий Аксаков, президент Ассоциации «Россия», депутат Госдумы.

На рынке ценных бумаг, по словам Анатолия Аксакова, наблюдаются разнонаправленные тенденции. С одной стороны, благодаря программе АИЖК на рынке секьюритизации наметился рост. Если в первом полугодии 2012 года не было ни одной сделки, за первые полгода 2013 года прошло 5 сделок. С другой стороны, банки-оригинаторы не выбирают лимиты, предусмотренные программой АИЖК, потому что предлагаемые ресурсы являются достаточно дорогими.

Глава Ассоциации «Россия» считает, что Центробанк будет поэтапно включаться в работу рынка секьюритизации. «Мой осторожный оптимизм связан с деятельностью страховой компании АИЖК. Страхование рисков, связанных с обращением ипотечных ценных бумаг будет повышать качество бумаг, и ЦБ постепенно начнет доверять этим ценным бумагам, и стимулировать работу по секьюритизацию сделок», - цитирует Анатолия Аксакова пресс-центр Ассоциация региональных банков России.

Закон о секьюритизации кредитов малому и среднему бизнесу может быть принят уже в 2014 году. Об этом сообщили в пресс-службе Центробанка РФ со ссылкой на представителя сводного экономического департамента ЦБ.

По словам представителя ЦБ, для секьюритизации кредитов, предоставленных кредитными организациями субъектам МСБ, необходимо принятие федерального закона о совершенствовании секьюритизации финансовых активов. Принятие указанного закона возможно в течение 2014 года.

После принятия закона и выпуска соответствующих ценных бумаг Центробанк рассмотрит вопрос об использовании соответствующих облигаций в качестве обеспечения по операциям рефинансирования кредитных организаций, сообщает ИТАР-ТАСС.

В перспективе, после принятия соответствующих законодательных норм, российские банки смогут секьюритизировать на внутреннем рынке не только ипотечные кредитные портфели. Об этом на форуме «Россия зовет!» заявил Алексей Моисеев, замминистра финансов РФ.

По его словам, уже принят в первом чтении и готовится ко второму чтению в Госдуме законопроект, который вводит в российском праве такое понятие, как специальное финансовое общество. «Мы планируем, что когда это законодательство будет «довинчено», мы надеемся, что российские банки смогут секьюритизировать на внутреннем рынке не только свои ипотечные портфели, но и портфели любых других кредитов, которые выдаются по программным или стандартным методам. Это, в первую очередь, относится к кредитам малому и среднему бизнесу», - цитирует Алексея Моисеева «Финмаркет».

Замминистра финансов также отметил, что считает рынок секьюритизации в России очень перспективным направлением.

Минфин РФ разрешит банкам выпускать облигации, обеспеченные любыми однородными активами - даже беззалоговыми потребительскими кредитами. Ведомство подготовило ко второму чтению закон о секьюритизации, по которому банкам будет разрешен выпуск облигаций, обеспеченных любыми однородными активами, даже беззалоговыми потребительскими кредитами, пишет газета «Ведомости».

Секьюритизированы могут быть любые однородные активы, например стандартизированные кредиты малому и среднему бизнесу, в этом сегменте инструмент будет наиболее востребован, отмечают в Минфине. После принятия законопроекта финансовое покрытие облигаций можно будет формировать из денежных средств в рублях и иностранной валюте, денежных требований, прав требования на залоги и другие обеспечительные меры, ценных бумаг. Участники рынка уверены, что секьюритизация кредитов поможет банкам нарастить и удлинить кредитование и снизить ставки.

По словам замминистра финансов Алексея Моисеева, законопроект будет внесен в осеннюю сессию.

Вице-президент Ассоциации «Россия» Олег Иванов считает, что большое влияние на развитие рынка ипотечных ценных бумаг может оказать рассматриваемый сейчас Госдумой проект закона о потребительском кредите. Перспективы развития этого рынка с точки зрения законодательства лежат далеко за пределами ФЗ «Об ипотечных ценных бумагах», заявил Олег Иванов на I Всероссийской конференции «Секьюритизация ипотечных активов».

В текущей версии законопроекта о потребкредите ипотека стоит в одном ряду с другими кредитными продуктами. По словам Олега Иванова, в законе необходимо прояснить еще целый ряд положений, чтобы создать основы для развития рынка ипотеки и ипотечных ценных бумаг. Вице-президент Ассоциации «Россия» предложил три пути: исключить ипотеку из сферы регулирования закона о потребкредите, включить в проект закона специальный раздел об ипотеке, либо отказаться от признания ипотечного заемщика потребителем.

В определенной степени развитие рынка будет зависеть также от законопроектов о банкротстве граждан, о финасовом омбудсмене, о не-ипотечной секьюритизации, о создании мегарегулятора, отмечается в пресс-релизе Ассоциации «Россия».

Напомним, что на прошлой неделе комитет Госдумы по финансовому рынку поддержал законопроект «О потребительском кредите» в обновленной редакции и рекомендовал нижней палате парламента принять уточненную редакцию проекта закона в первом чтении.

В ближайшее время в России станет возможна секьюритизация потребкредитов и кредитов малому и среднему бизнесу. Пока этот инструмент работает только в отношении ипотеки.

Законопроект о секьюритизации может быть принят в Госдуме во втором и третьем чтении уже в мае 2013 года, рассчитывает заместитель председателя комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков. Первое чтение законопроект прошел в 2009 году. Теперь работа над проектом ускорена, что связано с желанием Центробанка расширить список инструментов для рефинансирования.

Анатолий Аксаков уточнил, что для запуска механизма секьюритизации потребительских кредитов и кредитов малому и среднему бизнесу еще потребуются нормативы стандартизации. Предполагается, что это вопрос будет решен на уровне ЦБ осенью, сообщает «РБК daily».

ФСФР зарегистрировала выпуски и проспект жилищных облигаций с ипотечным покрытием ЗАО «Ипотечный агент Абсолют 1», класса «А» и «Б» общим объемом 12,3 млрд. рублей. Организаторами сделки выступили ВТБ Капитал и Абсолют Банк.

С 18 марта 2013 года Абсолют Банк приступит к пре-маркетингу размещения по открытой подписке ипотечных облигаций класса «А» в объеме 9,6 млрд. рублей с ожидаемой датой погашения в первом квартале 2018 года. В сообщении пресс-службы банка отмечается, что погашение номинальной стоимости облигаций будет осуществляться частями – 12 февраля, мая, августа и ноября каждого года. Облигации подлежат полному погашению 12 ноября 2040 года.

По словам председателя правления Абсолют Банка Николая Сидорова, привлеченное фондирование будет направлено на дальнейшее развитие бизнеса банка, в том числе – в сегменте ипотечного кредитования.

Сбербанк России выдал в рамках ипотечной госпрограммы кредиты на 30 млрд. рублей, выбрав ранее заявленный лимит. Теперь банк готовит секьюритизацию данного портфеля. Об этом заявила директор управления розничного кредитования Сбербанка Наталья Алымова.

Конкретные сроки выпуска ипотечных облигаций пока не называются.

Объем ипотечной госпрограммы составляет 150 млрд. рублей, в ней участвуют десять банков и Агентство по ипотечному жилищному кредитованию, сообщает газета «Коммерсантъ».
 

Номос-Банк сообщил о закрытии сделки секьюритизации ипотечного портфеля объемом 5 млрд. рублей.

ЗАО «Ипотечный агент Номос», учрежденный в целях реализации сделки секьюритизации ипотечных кредитов, завершил размещение облигаций с ипотечным покрытием. В сообщении банка указывается, что к размещению были допущены 3 753 253 процентных жилищных с ипотечным покрытием класса «А» и 1 251 084 облигации класса «Б». Ценные бумаги номиналом в 1 тыс. рублей размещены по открытой подписке (класс «А») и по закрытой подписке (класс «Б»). Дата полного погашения облигаций — 7 ноября 2045 года.

Номос-Банк впервые проведет сделку по секьюритизации ипотечного портфеля объемом 5 млрд. рублей.

29 ноября 2012 года ФСФР зарегистрировала выпуск и проспект жилищных облигаций с ипотечным покрытием ЗАО «Ипотечный агент Номос», учрежденного 15 ноября 2011 года в целях реализации сделки по секьюритизации ипотечных кредитов Номос-Банка.

К размещению планируются 3 753 253 облигации класса «А» по открытой подписке и 1 251 084 облигации класса «Б» по закрытой подписке. Номинал ценных бумаг - 1 тысяча рублей. Дата полного погашения облигаций - 7 ноября 2045 года, сообщает пресс-служба банка.

За счет секьюритизации портфеля автокредитов банка ВТБ24 Группа ВТБ привлекла 275 млн. долларов от международного инвестора. Организаторами сделки выступили The Bank of Tokyo Mitsubishi UFJ и  ВТБ Капитал.

Как сообщает пресс-служба кредитной организации, срок финансирования составляет восемь лет с возможностью погашения или рефинансирования через два года.

Проданный пул кредитов номинирован в рублях, поэтому структура сделки предусматривает нестандартный механизм хеджирования валютных и процентных рисков.

Ссылки по теме:

Сайты по теме:

Группа ВТБ

ВТБ 24 получил от зарубежного инвестора 275 млн. долларов в рамках сделки по секьюритизации портфеля автокредитов. Финансирование получено сроком на 2 года по ставке Libor+1,5%. Организаторами сделки выступили ВТБ Капитал и Банк оф Токио Митсубиши.

Продажа портфеля автокредитов специальной инвестиционной компании произойдет до конца июля, уточнили в пресс-службе кредитной организации. ВТБ 24 представил к продаже портфель с доходностью на уровне средней по портфелю автокредитов, средний возраст кредитов — 1,5-2 года.

Ссылки по теме:

Сайты по теме:

ВТБ 24

27 декабря 2011 года банк «Возрождение» провел секьюритизацию части своего ипотечного портфеля. На ММВБ размещены ипотечные облигации класса «А» на сумму 2,931 млрд. рублей. Кроме того, облигации класса «Б» на сумму 1,14 млрд. рублей — выкупаются банком.

Бумаги номиналом 1 тыс. рублей были зарегистрированы 1 декабря 2011 года. Облигации подлежат полному погашению 10 августа 2044 года, уточнили в пресс-службе банка.

Организатором выпуска и размещения ипотечных ценных бумаг выступил «ВТБ Капитал».

Банк Жилищного Финансирования и Московский банк реконструкции и развития подписали соглашение, в рамках которого МБРР выступит организатором сделки секьюритизации ипотечных кредитов БЖФ.

Для БЖФ это будет дебютный выпуск ценных бумаг на российском рынке секьюритизации ипотечных кредитов, сообщает пресс-служба МБРР.

Предполагается, что старший выпуск облигаций будет иметь дополнительное обеспечение в форме поручительства Агентства по ипотечному жилищному кредитованию, а также будет ориентирован на участие в программе АИЖК по приобретению ипотечных ценных бумаг.

Банк "КИТ Финанс" намерен отдать в Агентство по реструктуризации ипотечных жилищных кредитов еще 600 жилищных займов объемом около 1 млрд. рублей. Как сообщает РБК daily, взамен пакета ипотечных кредитов будут получены облигации агентства.

Это уже второй транш ипотеки, первый числом 800 кредитов был передан в агентство в июле этого года в обмен на его облигации. По словам источника, близкого к АРИЖК, 40% этих кредитов Агентство вернуло банку, сославшись на то, что они "непроблемные". Тем не менее, банк улучшил качество своего ипотечного портфеля: уровень просрочки снизился с 13,7 до 12,3%. Новый транш, переданный агентству, сократит долю просрочки примерно до 11,5%.

Таким образом "КИТ Финанс" планирует очистить свой кредитный портфель, а в дальнейшем - секьюритизировать его и продать на рынке полностью. Эксперты полагают, что реальными покупателями ипотечных бумаг без госгарантий могут стать только структуры, близкие к акционерам самого "КИТ Финанса".